陈德文，厦门债权债务律师，现执业于北京东元（厦门）律师事务所，具有深厚的法学理论功底及司法操作经验。诚实信用，勤勉敬业，以“实现当事人利益最大化”为服务宗旨。办案认真负责，精益求精，业务功底扎实，语言表达流畅、思维敏捷，具有良好的沟通协调和谈判辩护能力。受人之托、忠人之事、不畏艰险、奋力拼争，愿尽自己的所能，为当事人提供最好的法律服务。不敢承诺案件的最终结果，但敢承诺办案尽心竭力!

商业汇票贴现过程中合规风险的产生

　　票据贴现中的贸易背景问题,属于票据业务的合规性风险。近年来,我国短期信贷资产票据化已经普遍存在,票据业务得到快速发展,同时风险问题接踵而来,信用膨胀和泡沫时有显现,各种非理性竞争行为屡禁不止,犯罪分子...

　　票据贴现中的贸易背景问题,属于票据业务的合规性风险。近年来,我国短期信贷资产票据化已经普遍存在,票据业务得到快速发展,同时风险问题接踵而来,信用膨胀和泡沫时有显现,各种非理性竞争行为屡禁不止,犯罪分子内外勾结从事票据诈骗活动,给银行造成了巨大的风险和损失。而其中的贸易背景问题更是非常突出。融资票据的存在虽然说明有其一定的合理性,但问题在于,将票据的融资性功能无限放大,干扰了正常市场秩序,造成各种风险。

　　我国的票据法规定票据的签发、取得和转让,必须具有真实的交易关系和债权债务关系。不支持融资性票据的贴现和再贴现。企业在向银行申请办理贴现时,贴现企业需要提供增值税发票及系列商贸单据,以证明其交易背景的真实性。审查增值税专用发票是银行贴现的必经程序,是避免银行风险的一种防范措施。贴现银行在办理贴现业务时,应依照《支付结算办法》严格审查应有凭据。但是《中华人民共和国票据法》、《票据管理实施办法》和《支付结算管理办法》都没有明确商业银行审查增值税发票真伪的技术环节,企业利用虚假贸易背景,套取银行资金,使银行损失经营资金,给商业银行造成较大经营风险,大量融资性票据经过技术操作披上真实贸易性背景的合法外衣进入市场。例如:企业采取先开票后作废,挖补复印、扫面复印等各种手段制造虚假税票蒙混银行工作人员,以达到票据贴现骗取银行资金的目的。蕴含了较大的不确定性,同时加大了系统风险。

　　特别是在我国目前信用环境较差的情况下,票据的信用风险已成为票据市场风险的焦点。监管机构也对商业银行经营机构采取各种手段进行现场监管及非现场监管, 并下发文件检查票据业务的贸易背景真实性和增值税发票的真实性。监管当局在对真实贸易背景控制上缺乏比较有效的手段,也客观上导致了融资性票据的增多。目前,在对真实贸易背景的审查方面,主动权在银行,监管当局要求银行在开票时要对贸易合同进行检查,事后企业要补备增值税发票,贴现时也要求审查商品贸易合同和增值税发票,并从贸易合同、增值税发票和商业汇票三者的日期和金额之间的对应关系来控制贸易背景的真实性。而企业在向贴现银行提供真实的税票时,需要花费财务人员大量精力,对税票进行复印,如果票据金额较大,而税票金额较小,更是让企业和银行工作人员耗费精力,浪费大量人力物力,造成手续繁琐。但事实上,由于现实贸易结算方式的复杂性,所有这些形式要件即便在真实的情况下,也并不能完全证实一笔商业汇票背后贸易背景的真实性。这样,监管当局对真实贸易背景的要求往往缺乏有效的监督控制措施。

　　签发、贴现无真实交易背景的商业汇票违反了《支付结算办法》和《商业汇票承兑、贴现与再贴现管理暂行办法》的有关规定。因此,银行不仅存在融资性风险,同时还承担着潜在的法律风险。目前由于国家严格控制信贷投放,使得中小企业为获取资金,不惜虚构交易违规开出汇票。这种纯粹的融资性票据的发行,由于没有真实的贸易背景,在缺乏有效信用监督的情况下,必然加大银行的隐性风险。票据贸易背景的信息披露不健全,甚至对非常严肃的增值税发票也难以辨明真伪。市场信息建设落后,风险揭示不充分,缺乏公开、公平、公正的风险揭示和信息披露机制。

票据贴现融资详解

票据贴现融资，是指票据持有人在资金不足时，将商业票据转让给银行，银行按票面金额扣除贴现利息后将余额支付给收款人的一项银行授信业务，是企业为加快资金周转促进商品交易而向银行提出的金融需求。

　　一、基本概念

　　票据贴现融资，是指票据持有人在资金不足时，将商业票据转让给银行，银行按票面金额扣除贴现利息后将余额支付给收款人的一项银行授信业务，是企业为加快资金周转促进商品交易而向银行提出的金融需求。票据一经贴现便归贴现银行所有，贴现银行到期可凭票向承兑银行收取票款。在我国，商业票据主要是指银行承兑汇票和商业承兑汇票。以商业票据进行支付是商业中很普遍的现象，但如果企业需要灵活的资金周转，往往需要通过票据贴现的形式使手中的;死钱;变成;活钱;。票据贴现可以看作是银行以购买未到期银行承兑汇票的方式向企业发放贷款。贴现者可预先得到银行垫付的融资款项，加速公司资金周转，提高资金利用效率。

　　二、主要特点

　　票据贴现融资方式的好处之一是银行不按照企业的资产规模来放款，而是依据市场情况来贷款。企业收到票据至票据到期兑现之日，往往是少则几十天，多则300天，资金在这段时间处于闲置状态。企业如果能充分利用票据贴现融资，远比申请贷款手续简便，而且融资成本很低。票据贴现只需带上相应的票据到银行办理有关手续即可，一般在3个营业日内就能办妥，对于企业来说，这是;用明天的钱赚后天的钱;，这种融资方式值得中小企业广泛、积极地利用。对目前我国众多的中小企业来说，在普通贷款中往往因为资本金规模不够，或无法找到合适的担保人而贷不到钱，因此，票据贴现无须担保、不受资产规模限制的特性对他们来说就更为适用。

　　票据贴现的另外一个优势就是利率低。票据贴现能为票据持有人快速变现手中未到期的商业票据，手续方便、融资成本低，是受广大中小企业欢迎的一项银行业务。贴现利率在中国人民银行规定的范围内，由中小企业和贴现银行协商确定。企业票据贴现的利率通常大大低于银行进行商业贷款的利率，融资成本下降了，企业利用贷款获得的利润自然就高了。

　　三、实务运作

　　票据贴现融资的种类及各自特点

　　1.银行承兑汇票贴现

　　银行承兑汇票贴现是指中小企业有资金需求时，持银行承兑汇票到银行按一定贴现率申请提前兑现，以获取资金的一种融资业务。在银行承兑汇票到期时，银行则向承兑人提示付款，当承兑人未予偿付时，银行对贴现申请人保留追索权。

　　特点：银行承兑汇票贴现是以承兑银行的信用为基础的融资，是客户较为容易取得的融资方式，操作上也较一般融资业务灵活、简便。银行承兑汇票贴现中贴现利率市场化程度高，资金成本较低，有助于中小企业降低财务费用。

　　2.商业承兑汇票贴现

　　商业承兑汇票贴现是指中小企业有资金需求时，持商业承兑汇票到银行按一定贴现率申请提前兑现，以获取资金的一种融资业务。在商业承兑汇票到期时，银行则向承兑人提示付款，当承兑人未予偿付时，银行对贴现申请人保留追索权。

　　特点：商业承兑汇票的贴现是以企业信用为基础的融资，如果承兑企业的资信非常好，相对较容易取得贴现融资。对中小企业来说以票据贴现方式融资，手续简单、融资成本较低。

　　3.协议付息票据贴现

　　协议付息商业汇票贴现是指卖方企业在销售商品后持买方企业交付的商业汇票到银行申请办理贴现，由买卖双方提供的票据融资业务。该类票据贴现除贴现时利息按照买卖双方贴现付息协议约定的比例向银行支付外与一般的票据贴现业务处理完全一样。

　　特点：票据贴现利息一般由贴现申请人完全承担，而协议付息票据在贴现利息的承担上有相当的灵活性，既可以是卖方又可以是买方，也可以双方共同承担。与一般的票据相比，协议付息票据中贸易双方可以根据谈判力量以及各自的财务情况决定贴现利息的承担主体以及分担比例，从而达到双方最为满意的销售条款。

　　票据贴现的申办条件

　　1.应该是按照《中华人民共和国票据法》规定签发的有效汇票，基本要素齐全;

　　2.单张汇票金额不超过1000万元;

　　3.汇票的签发和取得必须遵循诚实守信的原则;

　　4.承兑行具有银行认可的承兑人资格;

　　5.承兑人及贴现申请人资信良好;

　　6.汇票是以合法的商品交易为基础;

　　7.汇票的出具、背书、承兑、保证等符合我国法律法规的规定。

　　贴现申请人所需提供的资料